双星新材股吧:双星新材股票未来10倍可能吗

时间:2022-7-18 作者:配资无忧网

双星新材股票未来10倍可能吗?PET铜箔新楚,剑指千亿市值(趋势)

21A:净利13.8亿,其中新材料11亿(~30万吨),单吨盈利3700元;

22E:净利预计18亿,全部为新材料贡献,对应同比+64%;

市值估算:PET铜箔450亿(30x)+光伏背板膜100亿(20x)+新材料480亿(10x)=1030亿,目前市值仅为216亿。

PET复合铜箔:1GWh锂电需求铜箔1000万平,25年动力电池需求1.5TWh,对应铜箔需求1200亿(单价8元/平);PET复合铜箔在能量密度和安全性显著优于纯铜箔,假设25年渗透率30-50%,对应PET复合铜箔需求400-600亿。

双星从早期给重庆金美供应基膜到自主开发,具备从BOPET材料,磁控溅射镀,水镀等完整工艺,并在推进LG等客户的产品验证。公司磁控溅射设备来自美国应材(具备5亿平产能),水镀设备来自韩国,具备量产能力。以现有5亿平产能假设,成本3.5元,售价8-10元,对应盈利15亿,30xPE对应市值450亿。

光伏背板膜:21年收入11亿,份额30%;25年光伏装机450GW,对应背板膜需求15亿平以上,假设单价8元,对应120亿以上市场。公司30%份额对应36亿收入,对应盈利5-6亿,20xPE对应市值100亿。

新材料业务:包括热缩膜、信息膜、光学膜等,公司22年底新材料产能80万吨,23-24年还将投放10条产线,合计产能130万吨。假设按照目前3700元单吨盈利,对应净利润48亿,10xPE对应市值480亿。

声明:本文内容由互联网用户自发贡献自行上传,本网站不拥有所有权,未作人工编辑处理,也不承担相关法律责任。如果您发现有涉嫌版权的内容,欢迎发送邮件至:452629447@qq.com 进行举报,并提供相关证据,工作人员会在5个工作日内联系你,一经查实,本站将立刻删除涉嫌侵权内容。